Âm vốn chủ sở hữu 7.700 tỷ, “khất nợ” nghìn tỷ trái phiếu đến hạn, kiểm toán cũng "cạn lời" với doanh nghiệp này

Kiểm toán từ chối đưa ra ý kiến về khả năng hoạt động

Công ty CP Xi măng Công Thanh được thành lập ngày 23/01/2006 với vốn điều lệ ban đầu 50 tỷ đồng. Ngày 4/7/2007, Xi măng Công Thanh khởi công xây dựng và lắp đặt thiết bị sản xuất clinker và Xi măng dây chuyền 1 với công suất 2.500 tấn clinker/ngày tại thôn Tam Sơn, xã Tân Trường, huyện Tĩnh Gia, tỉnh Thanh Hóa.

Hai năm sau, công ty này tiếp đầu tư dự án xây dựng dây chuyền 2 công suất 12.500 tấn clinker/ngày với tổng vốn đầu tư 420 triệu USD.

Hoạt động kinh doanh chủ yếu của Xi măng Công Thanh là sản xuất clinker, Xi măng, vôi và Thạch cao. Các sản phẩm của nhà sản xuất này hiện đa dạng về chủng loại và chất lượng với các chủng loại chính là Xi măng đa dụng PCB40, dân dụng PCB40; Xi măng portland; Xi măng bền sunphat…

Mới đây, Công ty CP Xi măng Công Thanh vừa công bố báo cáo tài chính (BCTC) soát xét bán niên 2024.

Đáng chú ý, tại BCTC này, đơn vị kiểm toán đã chỉ ra nhiều dấu hiệu cho thấy sự tồn tại của yếu tố không chắc chắn trọng yếu dẫn đến nghi ngờ đáng kể về khả năng hoạt động liên tục của công ty.

Theo đó, có nhiều nguyên nhân khiến công ty kiểm toán từ chối đưa ra ý kiến về BCTC của Xi măng Công Thanh.

Thứ nhất, tại thời điểm 30/6/2024, Xi măng Công Thanh đã phát sinh khoản lỗ 742 tỷ đồng, cùng kỳ lỗ 609 tỷ đồng. Trong khi đó, doanh thuần đạt 90 tỷ đồng, giảm 74% so với cùng kỳ năm ngoái.

Thứ hai, Xi măng Công Thanh ghi nhận lỗ lũy kế của đã vượt vốn chủ sở hữu là 7.747 tỷ đồng. Nợ ngắn hạn của doanh nghiệp này cũng đã vượt quá tài sản ngắn hạn với số tiền 2.909 tỷ đồng.

Thứ ba, tại thời điểm cuối quý 2/2024, công ty chưa thực hiện theo kế hoạch chi trả khoản vay dài hạn đến hạn trả là 1.192 tỷ đồng và trái phiếu đến hạn trả với số tiền 443 tỷ đồng cho Ngân hàng TMCP Công Thương Việt Nam.

Bên cạnh đó, doanh nghiệp này cũng chưa chi trả khoản vay ngắn hạn cho Ngân hàng Thương mại CP Sài Gòn - Hà Nội với số tiền là 387 tỷ đồng. Tổng tiền lãi vay dài hạn quá hạn phải trả cho các ngân hàng này là 10.557 tỷ đồng.

"Các dấu hiệu này cho thấy sự tồn tại của yếu tố không chắc chắn trọng yếu dẫn đến nghi ngờ đáng kể về khả năng hoạt động liên tục của công ty”, đơn vị kiểm toán nhận mạnh.

Phía kiểm toán cho biết, mặc dù Xi măng Công Thanh đã lập báo cáo tài chính trên cơ sở doanh nghiệp hoạt động liên tục. Tuy nhiên, doanh nghiệp này không thể cung cấp bằng chứng khả năng hoàn thành kế hoạch thanh toán do các ngân hàng đã đề ra.

Dựa theo các thông tin hiện có, đơn vị kiểm toán chưa thể thu thập đầy đủ các bằng chứng kiểm toán thích hợp cho việc sử dụng giả định hoạt động liên tục để soạn lập báo cáo tài chính này là phù hợp. Do đó, kiểm toán từ chối đưa ra ý kiến về BCTC bán niên 2024 của Xi măng Công Thanh.

Lãnh đạo Xi măng Công Thanh lên tiếng

Tại ngày 30/6/2024, tổng tài sản Xi măng Công Thanh đạt hơn 11.800 tỷ đồng, không thay đổi nhiều so với đầu năm, với 10.765 tỷ đồng nằm ở tài sản cố định. Các khoản phải thu ngắn hạn là 476 tỷ đồng, đa số là phải thu từ khách hàng. Hàng tồn kho cuối kỳ ở mức 153 tỷ đồng. Lượng tiền và tiền gửi của công ty còn 1,5 tỷ đồng.

Bên kia nguồn vốn, nợ phải trả của Xi măng Công Thanh ghi nhận hơn 19.550 tỷ đồng, trong đó tổng dư nợ tài chính là hơn 7.300 tỷ đồng và các khoản chi phí lãi vay phải trả dài hạn (lãi vay ngân hàng và lãi trái phiếu) là 10.557 tỷ đồng.

Liên quan đến ý kiến kiểm toán “Từ chối đưa ra ý kiến” về khả năng hoạt động trong tương lai do liên quan đến khoản nợ vay và lỗ lũy kế lớn hơn vốn điều lệ, Xi măng Công Thanh đã lên tiếng về vấn đề này.

Theo ban lãnh đạo Xi măng Công Thanh, thị trường xuất khẩu chính là Trung Quốc vẫn còn hạn chế do các tác động nghiêm trọng và tín hiệu phục hồi của thị trường xi măng chưa khả quan sau dịch Covid-19. Mặc dù vậy, công ty vẫn cố gắng duy trì hoạt động sản xuất kinh doanh, tìm kiếm thị trường tiềm năng để duy trì doanh thu.

Năm 2024, Xi măng Công Thanh cho biết đã thanh toán 1 phần cho các khoản vay tại các ngân hàng. “Đây là một nỗ lực rất lớn của Ban lãnh đạo công ty đối với các nghĩa vụ nợ vay cho các khoản vay của các ngân hàng trong bối cảnh thị trường còn nhiều khó khăn”.

Doanh nghiệp này cho rằng có thể tiếp tục hoạt động liên tục vì có thể tạo ra dòng tiền từ hoạt động sản xuất kinh doanh để đáp ứng nhu cầu về vốn lưu động và trả một phần khoản vay với các ngân hàng. Các khoản vay của công ty là các khoản vay có tài sản đảm bảo.

Ngoài ra, công ty xây dựng kế hoạch tái cấu trúc nhân sự, hoàn thiện quy trình sản xuất nhằm tối ưu chi phí, nâng cao chất lượng cạnh tranh.

Hiện tại, Xi măng Công Thanh cho biết đang làm việc với các đối tác để có phương án tái cấu trúc tài chính tối ưu nhất.

“Ngoài vấn đề nêu trên, ban Tổng Giám đốc công ty đã thực hiện các đánh giá và tin tưởng rằng công ty vẫn tiếp tục tạo ra dòng tiền từ hoạt động sản xuất kinh doanh để đáp ứng trả nợ vay và hoạt động liên tục trong các năm tiếp theo”, Xi măng Công Thanh giải trình.