Gánh nợ gần 29.000 tỷ, lãi giảm sâu, TNR Holdings được gia hạn thanh toán hàng loạt lô trái phiếu thêm 2 năm

TNR Holdings được gia hạn thanh toán hàng loạt lô trái phiếu thêm 2 năm.

Đây là động thái mới nhất trong chuỗi gia hạn trái phiếu liên tục của công ty trong thời gian gần đây.

Cụ thể, TNR Holdings đã được các trái chủ chấp thuận kéo dài kỳ hạn của nhiều lô trái phiếu tối đa thêm 2 năm, với ngày đáo hạn mới vào năm 2027. Các lô trái phiếu được gia hạn bao gồm: TNR.BOND.01.2020.36 và TNR.BOND.01.2020.38: Kéo dài kỳ hạn thêm hai năm, ngày đáo hạn mới là 13/2/2027. Mức lãi suất cố định trong thời gian gia hạn từ 13/2/2025 đến 13/2/2027 là 7,9%/năm.

TNR.BOND.01.2020.41: Được gia hạn thêm hai năm, ngày đáo hạn mới là 18/2/2027, với mức lãi suất cố định 7,9%/năm.

TNR.BOND.01.2020.54: Gia hạn tối đa hai năm, ngày đáo hạn mới là 24/2/2027, áp dụng mức lãi suất 7,9%/năm.

Thời gian gần đây, TNR Holdings liên tục gia hạn các lô trái phiếu cùng phát hành năm 2020. Theo đó, những lô trái phiếu được gia hạn gồm: TNR.BOND.01.2020.03, TNR.BOND.01.2020.16, TNR.BOND.01.2020.19, TNR.BOND.01.2020.21, TNR.BOND.01.2020.22, TNR.BOND.01.2020.26, TNR.BOND.01.2020.29, TNR.BOND.01.2020.31, ... chấp thuận kéo dài kỳ hạn nhiều lô trái phiếu tối đa thêm 2 năm. Thời hạn đáo hạn mới của 7 lô trái phiếu này là năm 2027.

Trước đó, trong tháng 10/2024, TNR Holdings đã thỏa thuận với các trái chủ, gia hạn thành công 7 lô trái phiếu sắp đến hạn trả nợ trong tháng 11 này. Theo đó, những lô trái phiếu được gia hạn gồm: TNR.BOND.11.2019.08; TNR.BOND.11.2019.03; TNR.BOND.11.2019.05; TNR.BOND.11.2019.06; TNR.BOND.11.2019.09; TNR.BOND.11.2019.10; TNR.BOND.11.2019.07. Toàn bộ những lô trái phiếu này đều được TNR holdings phát hành vào ngày 3/10/2019, kỳ hạn 3 năm, tổng giá trị phát hành 340 tỉ đồng.

Sau khi đàm phán gia hạn thành công, 7 lô trái phiếu này đã được trái chủ chấp thuận gia hạn thêm tối đa 2 năm, đáo hạn vào 13/11/2026. Lãi suất trái phiếu áp dụng cho toàn bộ thời gian kéo dài kỳ hạn trái phiếu, từ 13/11/2024 đến 13/11/2026 là 10%/năm.

TNR Holdings được biết đến là công ty thành viên của Tập đoàn Đầu tư TNG (TNG Holdings), nay là Công ty Cổ phần Tập đoàn ROX (ROX Group).

Về kết quả kinh doanh, trong 6 tháng đầu năm 2024, lợi nhuận sau thuế của TNR Holdings đạt hơn 5,6 tỷ đồng, giảm 93,4% so với cùng kỳ năm 2023. Tỷ suất lợi nhuận sau thuế/vốn chủ sở hữu (ROE) đạt 0,22%.

Trước đó, trong năm 2023, lợi nhuận sau thuế của công ty đã giảm mạnh 81,3% so với năm 2022, đạt 86,5 tỷ đồng.

Thông tin tài chính 6 tháng đầu năm 2024 của TNR Holdings.

Tại thời điểm ngày 30/6/2024, vốn chủ sở hữu của công ty ở mức gần 2.593 tỷ đồng, tăng 17,78% so với cùng kỳ năm 2023. Tổng tài sản của doanh nghiệp là 31.271 tỷ đồng.

Hệ số nợ phải trả/vốn chủ sở hữu của công ty cũng tăng từ mức 8,66 lần của cùng kỳ lên mức 11,06 lần trong 6 tháng đầu năm nay, tương đương nợ phải trả 28.678 tỷ đồng - tăng 50% so với cùng kỳ. Dù vậy con số này vẫn giảm so với đầu năm gần 2.000 tỷ đồng.

Dư nợ trái phiếu/vốn chủ sở hữu tại thời điểm cuối quý II của công ty ở mức 3,59 lần (cùng kỳ là 4,28 lần), tương đương dư nợ trái phiếu xấp xỉ 9.310 tỷ đồng.

Nhìn lại giai đoạn 2021 - 2023, vốn chủ sở hữu của TNR Holdings liên tục tăng từ 2.061 tỷ lên 2.491 tỷ đồng thì nợ phải trả cũng cùng xu hướng tăng, từ 16.570 tỷ đồng lên tới hơn 30.664 tỷ đồng. Đáng chú ý, con số nợ này luôn gấp 8 đến 12 lần so với vốn chủ sở hữu.

Theo dữ liệu trên chuyên trang trái phiếu của Sở Giao dịch chứng khoán Hà Nội (HNX), TNR Holdings Vietnam từng phát hành 469 lô trái phiếu, trong đó có một lượng lớn trái phiếu đã tất toán, mua lại một phần và các trái phiếu đang lưu hành. Hầu hết các trái phiếu này đều được phát hành trong giai đoạn 2018-2020, có kỳ hạn 5 năm với lãi suất phát hành trong khoảng từ 9,15-10,9%.

Trong báo cáo tình hình thanh toán gốc lãi bán niên 2024, TNR Holdings Vietnam đã thanh toán tiền lãi cho 95 lô trái phiếu đang lưu hành với số tiền thanh toán xấp xỉ 490 tỷ đồng.

TNR Holdings là một thành viên của Tập đoàn ROX Group (tiền thân của TNG Holdings), là chủ đầu tư bất động sản có đa dạng các phân khúc sản phẩm. Dòng tổ hợp căn hộ cao cấp TNR Gold đã cung ứng cho thị trường căn hộ của hai thành phố lớn là Hà Nội và TP.HCM hơn 10.000 căn hộ. Khu đô thị vệ tinh TNR Stars của TNR Holdings trải dài từ Bắc đến Nam.

Các dự án đáng chú ý trên cả nước như TNR GoldSeason (Thanh Xuân, Hà Nội), TNR Goldmark City (Bắc Từ Liêm, Hà Nội), TNR GoldSilk Complex (Hà Đông, Hà Nội), TNR The GoldView (Quận 4, TP.HCM), TNR Stars Lệ Ninh (Lệ Thủy, Quảng Bình), TNR Stars Đồng Văn (Duy Tiên, Hà Nam), TNR Stars Tân Trường (Cẩm Giàng, Hải Dương), TNR Stars Riverside (Nam Sách, Hải Dương), TNR Stars Center Cao Bằng (Hợp Giang, Cao Bằng), TNR Stars Thoại Sơn (Thoại Sơn, An Giang).

Ngoài ra, công ty cũng đã phát triển 14 dự án bất động sản công nghiệp với tổng diện tích lên đến hơn 2.500 ha trải dài tại các tỉnh phía Bắc là chủ yếu như KCN Đồng Văn 2 (Hà Nam); KCN Quang Minh (Hà Nội); KCN Quế Võ III (Bắc Ninh)…