Lãi nghìn tỷ, nợ xấu giảm, ABBank vẫn đối mặt bài toán dự phòng và nguồn thu phụ thuộc yếu tố bất thường

ABBank ghi nhận năm 2025 tăng trưởng mạnh về lợi nhuận và quy mô tài sản, trong khi tỷ lệ nợ xấu giảm xuống 0,53%

Lợi nhuận bứt phá

Theo báo cáo tài chính hợp nhất, thu nhập lãi và các khoản tương tự cả năm đạt 13.604 tỷ đồng, tăng 50,7% so với năm trước. Trong khi đó, chi phí lãi tăng chậm hơn, giúp thu nhập lãi thuần đạt 5.089 tỷ đồng, tăng 67,7%.

Riêng quý 4, thu nhập lãi thuần đạt 1.709 tỷ đồng, tăng 102,7%, tức hơn gấp đôi cùng kỳ.

Động lực tăng trưởng còn đến từ lãi thuần hoạt động khác, đạt 3.306 tỷ đồng, tăng hơn 5 lần so với năm trước. Nhờ đó, lợi nhuận trước thuế cả năm đạt 3.546 tỷ đồng, tăng 346%, còn lợi nhuận sau thuế đạt 2.827 tỷ đồng, tăng 363% (gấp gần 4,6 lần) – mức tăng thuộc nhóm cao trong ngành ngân hàng.

Quy mô tài sản và tiền gửi tăng tốc

Tính đến cuối năm 2025, tổng tài sản ABBank đạt 220.463 tỷ đồng, tăng 24,8% so với đầu năm.

Đáng chú ý, tiền gửi khách hàng tăng mạnh 47%, lên 133.411 tỷ đồng, giúp ngân hàng cải thiện đáng kể nguồn vốn chi phí thấp và thanh khoản. Cùng lúc, danh mục chứng khoán đầu tư tăng hơn gấp đôi (tăng 135%), từ 20.922 tỷ lên 49.232 tỷ đồng, cho thấy ngân hàng đẩy mạnh phân bổ vốn sang trái phiếu và giấy tờ có giá.

Tăng trưởng huy động tốt cũng giúp ABBank giảm phụ thuộc vào vay liên ngân hàng, qua đó cơ cấu vốn trở nên an toàn và bền vững hơn.

Chất lượng tín dụng cải thiện, nợ xấu thấp

Một điểm sáng khác là chất lượng tài sản được cải thiện rõ rệt.

Tính đến cuối năm 2025, tổng dư nợ cho vay của ABBank tăng 15,4%, đạt gần 113.891 tỷ đồng. Cơ cấu tín dụng ghi nhận chuyển biến tích cực khi nợ đủ tiêu chuẩn tăng gần 20%, trong khi các nhóm nợ rủi ro đồng loạt thu hẹp: nợ cần chú ý giảm 39,6%, nợ dưới tiêu chuẩn giảm 71,8%, nợ nghi ngờ giảm 73,8% và nợ có khả năng mất vốn giảm 73%. Diễn biến này cho thấy chất lượng tài sản được cải thiện rõ rệt, với tỷ trọng nợ xấu giảm mạnh so với đầu năm.

Nhờ vậy, tỷ lệ nợ xấu (nhóm 3–5) chỉ còn 0,53%, thuộc nhóm thấp trên thị trường, cho thấy rủi ro tín dụng được kiểm soát tốt.

Những điểm cần lưu ý: dự phòng cao, dịch vụ và ngoại hối suy giảm

Dù vậy, bức tranh không hoàn toàn “màu hồng”.

Áp lực lớn nhất đến từ chi phí dự phòng rủi ro tín dụng, khi cả năm tăng 46%, riêng quý 4 tăng vọt 258%, lên gần 793 tỷ đồng. Việc trích lập mạnh tay cho thấy ngân hàng vẫn thận trọng với rủi ro nợ, đồng thời làm giảm bớt phần lợi nhuận thực nhận.

Bên cạnh đó, mảng dịch vụ suy giảm rõ rệt khi lãi thuần cả năm giảm 48%, còn 261 tỷ đồng; quý 4 giảm tới 57%. Hoạt động kinh doanh ngoại hối vẫn thua lỗ, riêng quý cuối năm lỗ hơn 121 tỷ đồng.

Ngoài ra, chi phí hoạt động tăng nhanh (tăng 28% cả năm, tăng 71% quý 4), phản ánh áp lực mở rộng mạng lưới, nhân sự và đầu tư hệ thống.

Đáng chú ý, phần tăng trưởng lợi nhuận năm qua phụ thuộc khá lớn vào “thu nhập hoạt động khác” – nguồn thu thường mang tính thời điểm (xử lý tài sản, thu hồi nợ, thoái vốn…), nên mức độ bền vững có thể thấp hơn thu nhập lãi cốt lõi.

Tổng thể, ABBank đang bước vào giai đoạn tăng trưởng nhanh về quy mô và lợi nhuận, với huy động vốn cải thiện mạnh và nợ xấu ở mức thấp – những yếu tố tạo nền tảng tích cực cho các năm tới. Tuy nhiên, chi phí dự phòng cao, dịch vụ suy yếu và sự phụ thuộc vào thu nhập bất thường vẫn là những biến số cần theo dõi để đánh giá độ bền vững của kết quả kinh doanh.

Nói cách khác, ABBank đã “chạy nhanh” trong năm 2025, nhưng để duy trì đà này, ngân hàng sẽ cần củng cố thêm các nguồn thu ổn định và kiểm soát tốt chi phí trong thời gian tới.

>>> Xem thêm Lãi suất ngân hàng 2026