Hiện nay, có rất nhiều nhà đầu tư và quỹ đầu tư mạo hiểm hoạt động trên thị trường, họ luôn quan sát những công ty có tiềm năng để đầu tư. Nhiều công ty công nghệ danh tiếng như Microsoft, Apple, Yahoo... đều được thành lập và phát triển từ nguồn vốn mạo hiểm.
Tuy nhiên, đúng như tên gọi, đầu tư mạo hiểm thì mức độ rủi ro cao. Có rất nhiều công ty trong thời gian mới thành lập đã ra sức kêu gọi các nhà đầu tư mạo hiểm, họ thường đưa ra những viễn cảnh tươi đẹp cho công ty họ nhưng thực tế thì lại khác. Một nhà đầu tư nếu không tìm hiểu kỹ lưỡng về nơi mình bỏ vốn vào cũng như đặc điểm của thị trường, nguy cơ thất bại là rất cao. Vì vậy, trước khi đầu tư mạo hiểm, nhà đầu tư nên cân nhắc nhiều yếu tố để đảm bảo vốn của mình được dùng có hiệu quả.
Và dưới đây là 6 điều nền cân nhắc trước khi tiến hành đầu tư mạo hiểm:
Quy mô thị trường
Để đảm bảo hoạt động kinh doanh phát triển, công ty phải có một số lượng khách hàng nhất định và khách hàng tiềm năng đang mong muốn có sản phẩm. Trước khi đầu tư, nhà đầu tư nên cân nhắc việc liệu thị trường mục tiêu của doanh nghiệp có đủ khả năng hỗ trợ cho doanh nghiệp phát triển hay không. Việc này rất quan trọng vì đánh giá được khả năng phát triển của doanh nghiệp trong tương lai. Nếu quy mô thị trường là phù hợp, nhà đầu tư mới nên tiến hành các bước tiếp theo.
Lợi thế cạnh tranh
Tính chất độc quyền của sản phẩm như thế nào, sản phẩm có những tính năng nào có thể cạnh tranh với những sản phẩm đã có trên thị trường biểu hiện cho khả năng cạnh tranh của sản phẩm trên thị trường. Nếu sản phẩm không có đặc điểm nổi bật, sự khác biệt, sản phẩm sẽ không được chú ý. Đồng thời, nhà đầu tư nên cân nhắc xem lợi thế và bất lợi giữa đối thủ cạnh tranh và doanh nghiệp có khác nhau hay không, doanh nghiệp phải có những lợi thế nhất định so với những đối thủ khác thì mới có thể tạo được chỗ đứng trên thị trường.
Đội ngũ thực hiện (Khả năng thực hiện)
Công ty có một đội ngũ quản lý mạnh mẽ ?. Công ty phải đảm bảo được vai trò cực kỳ quan trọng của giám đốc điều hành cùng như phát huy được khả năng của các thành viên chịu trách nhiệm thiết kế, xây dựng, phát triển và phân phối các sản phẩm...Khả năng và quy mô đầu tư tương đối phụ thuộc vào độ tuổi, tài năng và cơ cấu của các thành viên trong công ty.
Mô hình kinh tế
Sản phẩm đã thu về được lượng doanh thu nào chưa ?. Nếu không tạo được doanh thu, sẽ có kế hoạch như thế nào?. Và bao lâu công ty sẽ cho lợi nhuận hoặc thu hút các nhà đầu tư khác?. Đây là những điều rất quan trọng, vì nó thể hiện khả năng cho lợi nhuận của công ty. Nếu sản phẩm nhanh chóng tạo ra doanh thu, điều này cho thấy mô hình kinh tế của công ty giúp công ty tăng trưởng nhanh chóng mà không cần quá nhiều vốn, và có khả năng phát triển thành công ty có giá trị lớn hơn trong tương lai.
Tầm nhìn kinh doanh
Nếu người đứng đầu công ty xác định được rõ tương lai công ty mình sẽ phát triển như thế nào, người này hiểu được thị trường và khách hàng. Nhà đầu tư nên xem xét liệu công ty có một kế hoạch dài hạn nào không. Một công ty thiếu tầm nhìn hoặc không có khả năng xây dựng chiến lược lâu dài không phải là lựa chọn ưa thích của nhà đầu tư.
Những tùy chọn rút lui
Kế hoạch thu hút đầu tư dài hạn của công ty đến khi nào kết thúc ?. Các nhà đầu tư cũng nên quan tâm đến khả năng rút lui đối với dự án là dễ dàng hay khó khăn. Điều này cũng rất đáng được lưu tâm vì nếu công ty không phát triển, các nhà đầu tư không thể mãi bỏ vốn một cách vô ích được, hoặc nếu công ty hoạt động phát triển, nhà đầu tư có thể rút lợi nhuận ra để đầu tư vào những dự án khác.
Điều khoản thỏa thuận
Các nhà đầu tư thường quyết định giao dịch sao cho sự đánh đổi giữa rủi ro và lợi nhuận là phù hợp với quy mô và chiến lược đầu tư của mình. Khi nói đến đầu tư mạo hiểm, các điều khoản thỏa thuận trong vụ giao dịch quy định quy mô đầu tư luôn phải phù hợp với quy mô thị trường và khả năng tạo lợi nhuận của công ty. Định giá được khả năng sinh lời của công ty, nhà đầu tư mới tiến hành thỏa thuận phù hợp để tránh đầu tư đầu tư quá ít hoặc quá nhiều.
-
Kinh doanh 'điên rồ' đầu tư mạo hiểm
08/02/2019 9:59 AMTrong vài năm vừa rồi, nhiều lính mới của startup Việt nhận được đầu tư lớn đã đi theo con đường mới với những ý tưởng "điên rồ".
-
Người phụ nữ thành công nhất giới đầu tư mạo hiểm tại Mỹ
21/08/2018 1:22 PMHọc kỹ thuật nhưng đam mê kinh doanh, Theresia Gouw gia nhập giới đầu tư mạo hiểm, thực hiện nhiều thương vụ thành công và bỏ túi 500 triệu USD.
-
Thương vụ đầu tư mạo hiểm lãi 12 triệu % của cha mẹ Jeff Bezos
03/08/2018 2:57 PMNăm 1995, Jackie và Mike Bezos, bố mẹ của Jeff Bezos đầu tư 245.573 USD vào Amazon. Với lợi nhuận lên tới 12 triệu %, hiện giờ họ đã nắm trong tay khoảng 30 tỷ USD. Đây có lẽ là thương vụ đầu tư mạo hiểm thành công nhất mọi thời đại.
-
Startup Trung Quốc hút gần một nửa vốn đầu tư mạo hiểm trên thế giới
08/07/2018 8:17 AMTrong quý 2/2018, Trung Quốc đã lần đầu tiên vượt qua khu vực Bắc Mỹ trong thu hút vốn đầu tư mạo hiểm, chủ yếu nhờ vòng gọi vốn "khủng" của startup Ant Financial Services - công ty con của Tập đoàn Alibaba.
-
4 lời khuyên thuyết trình từ các quỹ đầu tư mạo hiểm
19/12/2017 11:43 PMBiết chắt lọc lời khuyên từ các quỹ đầu tư mạo hiểm sẽ giúp startup chuẩn bị tốt cho phần thuyết trình kêu gọi vốn.
-
Khi các nhà sản xuất Trung Quốc “lấn sân” đầu tư mạo hiểm
12/05/2017 12:02 AMTrong nhiều thập kỷ qua, hoạt động chủ yếu của các nhà sản xuất theo hợp đồng từ Trung Quốc là gia công các đơn hàng thiết bị điện tử do các hãng công nghệ lớn trên thế giới thiết kế và đặt hàng. Hiện tại, họ đang muốn tiến một bước xa hơn thế: tìm kiếm và đầu tư vào các startup phù hợp nhằm tự tạo nên những loại thiết bị độc đáo và có nhiều tiềm năng phát triển trong tương lai.